ตั้งแต่วันที่ 1 เมษายน 2567 เป็นต้นมา ก.ล.ต. ได้มีการประกาศปรับปรุงหลักเกณฑ์การให้บริการธุรกรรม NVDR หรือ Non-Voting Depository Receipt เพื่อไม่ให้นักลงทุนสัญชาติไทยสามารถซื้อ รับโอน หรือแลกเปลี่ยน NVDR ที่มีผลทำให้นักลงทุนไทยมีหลักทรัพย์ NVDR เพิ่มขึ้น
โดยสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) ระบุว่า การปรับปรุงหลักเกณฑ์ดังกล่าว เพื่อให้เป็นไปตามเจตนารมณ์ของหลักทรัพย์ประเภท Non-Voting Depository Receipt (NVDR) ในการสนับสนุนการลงทุนของผู้ลงทุนต่างชาติในตลาดทุนไทย และป้องกันไม่ให้ผู้ลงทุนไทยใช้หลักทรัพย์ NVDR เป็นเครื่องมือในการหลีกเลี่ยงการปฏิบัติตามหลักเกณฑ์
เนื่องจาก เจตนารมณ์เดิมของ NVDR คือการสนับสนุนนักลงทุนต่างชาติให้สามารถเข้ามาลงทุนในตลาดทุนไทยได้โดยไม่ติดข้อจำกัดการถือครองหลักทรัพย์ของคนต่างด้าว (Foreign Limit)
ในขณะที่ ก.ล.ต. คาดหวังว่ามาตรการห้ามนักลงทุนไทยถือ NVDR จะช่วยป้องกันนักลงทุนไทยนำหลักทรัพย์ NVDR ไปใช้เป็นเครื่องมือในการหลีกเลี่ยงการปฏิบัติตามหลักเกณฑ์ เช่น การรายงานการได้มาหรือจำหน่ายหลักทรัพย์ และการปกปิดข้อมูลการถือหุ้น เพื่อใช้ทำพฤติกรรมที่ไม่เหมาะสมในตลาดทุน หรือทำให้ผู้ลงทุนขาดข้อมูลที่อาจมีผลต่อการตัดสินใจลงทุน
ห้ามอะไรบ้างเกี่ยวกับ NVDR
ห้ามบริษัทหลักทรัพย์ รับคำสั่งซื้อ รับโอน หรือแลกเปลี่ยนหลักทรัพย์ ที่มีผลทำให้นักลงทุนไทยมีหลักทรัพย์ NVDR เพิ่มขึ้น
เว้นแต่กรณีการได้มาตามสิทธิที่เกิดจากการถือครองหลักทรัพย์ NVDR ก่อนประกาศมีผลใช้บังคับ หรือเป็นกรณีการโอนตามกฎหมาย คำสั่งศาล รวมถึงการได้มาทางมรดก ในกรณีนี้นักลงทุนไทยคนดังกล่าวจะยังคงถือครองต่อไปได้แต่ไม่สามารถซื้อเพิ่มได้ ซึ่งจะสามารถขายหรือแปลงสภาพ NVDR ดังกล่าวไปเป็นหุ้นสามัญได้เท่านั้น
หรืออธิบายให้ง่ายกว่านั้น ถ้าหากคุณเป็นนักลงทุนสัญชาติไทยคุณจะไม่สามารถทำให้มี NVDR เพิ่มขึ้นได้นั่นเอง
นอกจากนี้ ในกรณีที่ลูกค้าเป็นบริษัทหลักทรัพย์ต่างประเทศ ผู้ดูแลและเก็บรักษาหลักทรัพย์ (Global Custodian) ในต่างประเทศหรือผู้ดำเนินการเพื่อบุคคลอื่น ให้บริษัทหลักทรัพย์แจ้งลูกค้าถึงข้อจำกัดการให้บริการตามในข้างต้น และให้ลูกค้าดังกล่าวเปิดเผยข้อมูลที่สามารถระบุตัวตนที่แท้จริงของผู้รับประโยชน์ทุกรายทุกทอดที่ทำธุรกรรมเกี่ยวกับหลักทรัพย์ NVDR ที่มีสัญชาติไทย โดยให้บริษัทหลักทรัพย์รายงานต่อ ก.ล.ต. ทุกสิ้นเดือนและเมื่อมีการปิดสมุดทะเบียนผู้ถือหุ้น
อ้างอิงจาก ประกาศคณะกรรมการกำกับตลาดทุน ที่ ทธ. 8/2567 เรื่อง มาตรฐานการประกอบธุรกิจ โครงสร้างการบริหารงาน ระบบงาน และการให้บริการของผู้ประกอบธุรกิจหลักทรัพย์และผู้ประกอบธุรกิจสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (ฉบับที่ 17) ลงวันที่ 21 มีนาคม พ.ศ. 2567
